L’amministratore delegato di Yotta afferma che 85.000 conti bancari sono chiusi

La crisi è iniziata l’11 maggio, quando è scoppiata una disputa tra due partner bancari dello Utah, il broker fintech Sinapsi Con sede nel Tennessee Lo sviluppo del sistema bancario e della fiducia – ha portato alla chiusura dei conti di Yotta e di almeno altre venti startup. Morsetto annunciato fallimento All’inizio di quest’anno, dopo che diversi importanti clienti hanno abbandonato l’azienda a causa di disaccordi sul monitoraggio dei fondi dei clienti.

Nelle ultime tre settimane, 85.000 clienti Yotta hanno chiuso i loro conti per un risparmio totale di 112 milioni di dollari, ha detto Moelis alla CNBC. Ha detto che l’interruzione ha sconvolto la vita delle persone, costretto gli utenti a prendere in prestito denaro per comprare cibo e gettare dubbi su eventi imminenti come interventi chirurgici o matrimoni.

“Le storie sono strazianti”, ha detto Moelis. “Non avremmo mai immaginato che qualcosa del genere potesse accadere. Abbiamo lavorato con le banche membri della FDIC. Non avremmo mai immaginato che uno scenario come questo potesse accadere e che nessun regolatore sarebbe intervenuto per aiutarci.”

Il caos in corso ha messo in luce i rischi in un settore del fintech che è cresciuto in importanza durante il boom del venture capital – ed è probabile che si ripercuoterà per anni man mano che le autorità di regolamentazione aumentano il controllo del settore.

Il cosiddetto modello “banking as a service” ha consentito alle aziende fintech di consumo di lanciare rapidamente conti di risparmio e servizi di debito, con aziende come Synapse che fungono da ponte tra le startup e le banche sostenute dalla FDIC che alla fine detengono i depositi.

Il nocciolo della controversia tra Synapse ed Evolve Bank riguarda una funzione fondamentale della finanza: tenere libri accurati di transazioni e saldi. Synapse ed Evolve non erano d’accordo su quanto del denaro di Yotta fosse detenuto presso Evolve e quanto fosse detenuto presso altre banche con cui Synapse lavorava.

Synapse non ha risposto alle richieste di commento, né Evolve Colpa Morsetto per collassare.

Il fallimento di Synapse ha portato principalmente le aziende fintech di consumo meno conosciute a rimanere indietro, soprattutto dopo che le principali società fintech tra cui… Mercurio Dave ha lasciato i Synapse l’anno scorso.

Ciò ha reso Yotta, che incoraggiava gli utenti a risparmiare denaro attraverso concorsi a premi settimanali gratuiti, una delle più grandi aziende colpite. Conti in una società di criptovaluta Giunone E dentro rameAnche , che offre conti di risparmio a famiglie e adolescenti, è stato congelato.

Moelis, che è stato in contatto con altri dirigenti fintech colpiti dal fallimento di Synapse, stima che almeno 200.000 conti clienti totali abbiano saldi chiusi. Sebbene Synapse abbia dichiarato in tribunale di avere 10 milioni di utenti finali, gli account attivi sono probabilmente molto più piccoli, ha affermato Moelis.

Il cofondatore del fintech ha affermato di ritenere che la portata relativamente limitata del problema e il fatto che la maggior parte delle persone colpite non siano ricche abbia dato alle autorità di regolamentazione il permesso di lasciare che la situazione si sviluppasse. Ha osservato che le autorità di regolamentazione sono intervenute rapidamente lo scorso anno nella crisi bancaria regionale che ha minacciato i depositi non assicurati delle startup e delle famiglie benestanti.

“Per me, se questo accadesse su scala più ampia, penso che gli organizzatori avrebbero già fatto qualcosa”, ha detto. “Abbiamo veri americani comuni che non sono necessariamente ricchi e non hanno la leva finanziaria da cui sono influenzati”.

La Federal Reserve e la Federal Deposit Insurance Corporation hanno rifiutato di commentare la questione. Hanno notato i rappresentanti dell’agenzia sforzi Hanno incoraggiato le banche a gestire i rischi derivanti dall’utilizzo di partner fintech.

Ma gli sviluppi nel tribunale fallimentare della California che supervisiona il fallimento di Synaps hanno dato a Moelis la speranza che almeno un po’ di sollievo – forse un rilascio parziale di fondi – possa arrivare.

La settimana scorsa, l’ex presidente della Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) Jelena McWilliams Il suo nome era Guardiano Sul morsetto. Il giudice Martin Barash ha affermato che il suo compito è quello di sviluppare un piano per la manutenzione dei sistemi Synapse e formulare una soluzione che “permetta che i fondi vengano restituiti agli utenti finali, ai legittimi proprietari, non appena umanamente possibile”.

Da parte sua, Moelis ha detto che non si schiera con Evolve o Synapse nella loro disputa: vuole solo che la situazione venga risolta.

Ha aggiunto: “Non so chi ha ragione e chi ha torto”. “Sappiamo quanti soldi sono entrati nel sistema e siamo certi che questo sia il numero corretto. I soldi non stanno semplicemente scomparendo, devono essere da qualche parte.”